ภาวะตลาดหุ้นรายวัน - บล.เคทีบี (ประเทศไทย)

DAILY COMMENT   Stock of The Day (Trading Strategy) Top Pick    Target Price    Closing Price    % Upside CPF           40.4            33.75          19.7 CPALL           51              48            6.3 JUBILE         28.8            22.5            28   SET Index  1439.20 จุด  +5.11(+0.36%)   High 1444.85 +10.75(+0.75%)            Low 1419.53-14.56(-1.02%)   มูลค่าการซื้อขาย                       54.399 ล้านบาท Big Lot                          1,086.14 ล้านบาท (2.00%) Foreign Board                    1,077.82 ล้านบาท (1.98%)   Stock Market Indices ปิด             เปลี่ยนแปลง (%) DJIA                     13,779.33          +67.12(+0.49%) NASDAQ                    3,153.67          +10.49(+0.33%) FTSE                      6,197.64          +18.47(+0.30%) NIKKEI                   10,709.97          -37.81(-0.35%) HANG SENG                23,658.99          +68.08(+0.29%) SSE COMPOSITE            2,315.139          -13.082(-0.56%) KOSPI                     1,996.52          +9.66(+0.49%)   Eyeing Factors  : ภายในประเทศ (0) กระทรวงพาณิชย์เผยตัวเลขส่งออกเดือน ธ.ค.55 มีมูลค่าเพิ่มขึ้น 13.45% y-o-y ส่งผลให้การส่งออกปี 2555 เพิ่มขึ้น 3.12% (+/-) ติดตามทิศทางค่าเงินบาทในระยะสั้นว่าจะยังคงแข็งค่าต่อเนื่องหรือไม่ ...มีผลกระทบทั้งทางบวกและทางลบ (+/-) ติดตามผลประกอบการงวด 4Q55 สำหรับกลุ่มอุตสาหกรรมต่างๆ (สิ้นสุดเดือน ก.พ.56)   ต่างประเทศ (+) สภาคองเกรสของสหรัฐตั้งเป้าผ่านร่างกฎหมายขยายเพดานหนี้ของรัฐบาลออกไป 4 เดือน (ถึงวันที่ 19 พ.ค.56) (+) ดัชนีดาวโจนส์บวก 67.12 จุดเมื่อวาน (23 ม.ค.56) ...ผลประกอบการ IBM และ GOOGLE แข็งแกร่งหนุน (-) ราคาน้ำมันดิบ Nymex ลบ 1.45 ดอลลาร์ ปิดที่ 95.23 ดอลลาร์/บาร์เรล ส่วน Brent บวก 38 เซนต์ ปิดที่ 112.80 ดอลลาร์/บาร์เรล (-) ราคาทองคำ COMEX ลบ 6.50 ดอลลาร์ ปิดที่ 1,686.70 ดอลลาร์/ออนซ์ (-) ดัชนี BDI ลบ 8 จุด ปิดที่ 817 จุด   ตลาดหุ้นไทย เมื่อวาน : SET ผันผวนสุดๆ ...หุ้นเก็งกำไรบาดเจ็บ การเคลื่อนไหวของ SET Index เมื่อวาน (23 ม.ค.56) แม้จะ rebound ได้สอดคล้องกับคาดการณ์ของเรา แต่ตลาดเต็มไปด้วยความผันผวนอย่างเห็นได้ชัด โดยดัชนีตลาดหุ้นไทยมีการแกว่งตัวบวกลบในกรอบวันที่กว้างมากถึง 25 จุด เป็นผลจากแรงขายทำกำไรที่กำลังต่อสู้กับแรงซื้อในช่วงที่ดัชนีตลาดอ่อนตัวอย่างต่อเนื่อง ส่งผลให้ภาพรวม SET Index มีการแกว่งในรูปแบบ V-Shape ประมาณ 2 รอบเมื่อวานนี้ ส่วนกลุ่มอุตสาหกรรมที่มีแรงหนุนทางบวกเข้ามา ได้แก่ กลุ่มขนส่ง (+3.57% นำโดย AOT และ BECL) และกลุ่มโรงพยาบาล (+3.09% นำโดย BGH) ส่วนกลุ่มธนาคารพาณิชย์ยังคงได้รับแรงหนุนที่ดีจากราคาหุ้น KTB (+3.29%) ทั้งนี้ SET Index ปิดตลาดที่ระดับ 1,439.20 จุด (+0.36%) โดยมีกรอบการเคลื่อนไหวทั้งวันในช่วง 1,419.53-1,444.85 จุด ด้วยมูลค่าการซื้อขายหนาแน่นต่อเนื่อง 54,399 ล้านบาท ทั้งนี้ นักลงทุนรายย่อยและบัญชี บล. ยังคงเป็นผู้ขายสุทธิเท่ากับ 1,395 และ 897 ล้านบาท ตามลำดับ   วันนี้ : หลีกเลี่ยงหุ้นติด cash balance …เน้นลงทุนหุ้นพื้นฐานแข็งแกร่ง เมื่อพิจารณาและวิเคราะห์ภาพรวมการเคลื่อนไหวของ SET Index และราคาหุ้นในกลุ่ม big cap. เปรียบเทียบกับกลุ่ม medium-small cap. เราเห็นว่า ความผันผวนของตลาดที่เกิดขึ้นเมื่อวานเกิดจากนักเก็งกำไรที่ได้รับผลกระทบจากข่าวที่ออกมาจากสื่อมวลชนโดยทั่วไปว่า ตลาดหลักทรัพย์ฯ เข้าสุ่มตรวจโบรกเกอร์ 2 แห่ง เพื่อตรวจสอบว่า มีการปฏิบัติตามเกณฑ์ของ cash balance หรือไม่ เพื่อสร้างความมั่นใจหลังพบหุ้นจำนวนมาก (ประมาณ 27 หลักทรัพย์ในขณะนี้) ที่ต้องเข้าซื้อขายตามเกณฑ์ดังกล่าว โดยประเด็นดังกล่าวได้ส่งผลกระทบเชิงจิตวิทยาการลงทุนที่เป็นลบ โดยเฉพาะหุ้นที่ติด cash balance รวมทั้งยังอาจเชื่อมโยงไปที่หุ้นเก็งกำไรที่ยังไม่ติด cash balance ซึ่งอาจมีความเสี่ยงที่จะเข้าข่ายในลำดับต่อไป หากราคาหุ้นปรับขึ้นโดยไม่มีปัจจัยพื้นฐานใดๆ สนับสนุน จึงเห็นได้ว่า หุ้นกลุ่ม big cap. ไม่ได้รับผลกระทบจากเหตุการณ์เมื่อวาน ขณะที่หุ้นเก็งกำไรขนาดเล็กได้รับผลกระทบทางลบที่รุนแรงอย่างเห็นได้ชัด ส่วนวันนี้ เราให้กรอบการเคลื่อนไหว SET Index ในช่วง 1,430-1,445 จุด (ไม่เกิน 1,450 จุด)   กลยุทธ์การลงทุน: นักเก็งกำไร แนะนำ “ขึ้นขาย-ลงซื้อ” โดยยึดกรอบ SET Index รายวันที่ให้ไว้ (ไม่เล่น หาก SET หลุดกรอบล่าง) ส่วนนักลงทุนระยะกลาง-ยาว แนะนำให้ทยอยซื้อหุ้นปัจจัยพื้นฐานแข็งแกร่ง เมื่อหุ้นเป้าหมายมีราคาอ่อนตัว ส่วนหุ้นพื้นฐานดี ต้นทุนต่ำ ยังแนะนำถือต่อไป   หุ้นเด่นวันนี้: แนะนำซื้อเก็งกำไร JUBILE และ CPF  เรามีมุมมองที่เป็นบวกสำหรับภาพรวมผลการดำเนินงานของ JUBILE และ CPF ในปี 2556 โดยคาดการณ์ถึงแนวโน้มกำไรสุทธิที่เพิ่มขึ้นเมื่อเทียบ y-o-y โดย JUBILE จะได้แรง หนุนจากการขยายสาขาอย่างน้อย 12 แห่งในปีนี้ ผนวกกับกำลังซื้อในประเทศที่แข็งแกร่ง ส่วน CPF มีปัจจัยผลักดันจากราคาไก่และหมูที่พลิกฟื้นจากปี 2555 และแรงกดดันทางด้านต้นทุนวัตถุดิบ (ข้าวโพด, กากถั่วเหลือง) ไม่มาก เราให้ราคาเป้าหมายเท่ากับ 28.80 และ 40.40 บาท ตามลำดับ (*ในบทวิเคราะห์ฉบับนี้ หมายถึง ตัวเลขอ้างอิงจาก SAA Consensus หรือบทวิเคราะห์ของโบรกเกอร์ที่ปรากฏใน NEWSCenter หรือ Bloomberg)   ปริญทร์  กิจจาทรพิทักษ์: Parin Kitchatornpitak เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 017611 Tel: 02-6481120/Email: parin.k@ktbst.co.th   News Release   เวิลด์แบงก์คาดจีดีพีไทยโต 5% +          นักเศรษฐศาสตร์อาวุโสธนาคารโลกคาดเศรษฐกิจไทยปีนี้จะขยายตัวที่ 5% หวั่นหนี้แฝงแบงก์รัฐพุ่ง แนะรัฐบาลทยอยลดการกระตุ้นเศรษฐกิจระยะสั้น (ASTVผู้จัดการรายวัน)   ช.การช่างปีนี้รายได้ทะลุ 2.5 หมื่นล. ยื่นไฟลิ่ง \"ซีเคพาวเวอร์\" ก.พ.นี้ +          ช.การช่าง คาดปีนี้รายได้ 2.5-2.8 หมื่นล้านบาท เพิ่มขึ้น 30% จากปี 55 ที่ 1.8 หมื่นล้านบาท เหตุทยอยรับรู้งานในมือ 1.62 แสนล้านบาท เตรียมประมูลเพิ่มคาดได้ 20% จากมูลค่างานที่ออกประมูลปีนี้ 4-5 แสนล้านบาท แจงราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มสูงเพราะนักลงทุนมั่นใจมากขึ้นหลังโครงการไซยะบุรีเดินหน้า พร้อมออกหุ้นกู้ 2,000 ล้านบาทเป็นทุน คาดยื่นไฟลิ่ง \"ซีเคพาวเวอร์\" ก.พ.นี้ (ASTVผู้จัดการรายวัน)   กลุ่มสามารถ ตั้งธง ปี 56 ฟัน 3หมื่นลบ. +          กลุ่มสามารถ มั่นใจปีนี้ฟันรายได้รวม 30,000 ล้านบาท เติบโต 50% ขีดเส้น ก.พ.นี้เซ็น MVNO ฉบับใหม่คาดลูกค้าทะลุ 1.2 ล้านเลขหมาย พร้อมดีล 3G เฟส 2 ต่อบนเป้าหมายเป็นผู้ติดตั้งสถานีฐานให้ได้ 50% ของโครงการทั้งหมด แย้มเตรียมควักกระเป๋า 1,000 ล้านบาทหวังเป็นผู้ให้บริการด้านโครงข่ายทีวีดิจิตอล (ASTVผู้จัดการรายวัน)   ไออาร์พีซี มั่นใจปีนี้โต 10%บาทแข็งส่งผลดีลงทุนฟินิกซ์ +          \"ไออาร์พีซี\" ยืนยันไตรมาส 4 มีกำไร แม้หลายโบรกเกอร์มองว่าจะมีขาดทุน 300-500 ล้านบาท ผลจากการขาดทุน สต็อกน้ำมัน คาดปีนี้ยอดขายโต 5-10% จากการอัพเกรดผลิตภัณฑ์ให้ได้ราคาสูงขึ้น เผยโครงการฟินิกซ์หนุนบริษัทโตก้าวกระโดดตั้งแต่ปี 2558 เป็นต้นไป ชี้เงินบาทแข็งค่าเป็นผลดีต่อการลงทุนปีนี้ที่ตั้งงบไว้ที่ 2.8 หมื่นล้านบาท (กรุงเทพธุรกิจ)   PTTGC ปันผลเกิน 2 บาท +          PTTGC ลุ้นจ่ายปันผลครึ่งหลังปี 2555 ไม่ต่ำกว่า 2 บาท/หุ้น โบรกฯ ประเมินราคาเป้าหมายใหม่ 90 บาท ดันอัพไซด์หุ้นพุ่ง คาดกำไรสุทธิปี 2555 ทะลุ 30,000 ล้านบาท ส่วนปี 2556 โตต่อเนื่องขานรับธุรกิจปิโตรเคมีขาขึ้น (ข่าวหุ้น)   AIT ปันผลงามลุ้นจ่าย 2.75 บ.กำไรพุ่งกระฉูด +          AIT หุ้นปันผลดี ลุ้นจ่ายปันผลครึ่งหลังปี 55 ที่ 2.75 บาทต่อหุ้น ยีลด์ปันผลสูง 4% เตรียมชงบอร์ดพิจารณา 14 ก.พ.นี้ หลังผลประกอบการโตตามเป้า ส่วนปี 56 ลั่นรายได้โต 35% แตะ 5,400 ล้านบาท เล็งรับงานวางระบบ 3G  (ข่าวหุ้น)   SMT ยอดขายพุ่ง 1.2 หมื่นล. ขยับฐานการผลิตใหม่ รองรับครบวงจร +          SMT ตั้งเป้าหมายรายได้ปี 2556 ไว้ที่ 1.2 หมื่นล้านบาท ส่วนอัตรากำไรขั้นต้นคาดว่าจะอยู่ที่ระดับ 4% หลังเครื่องจักรใหม่มีเทคโนโลยีทันสมัยและมีประสิทธิภาพสูงพร้อมผลิต เครื่องจักรเก่าก็เดินได้ตามปกติ พร้อมลุยกลยุทธ์ใหม่  (ข่าวหุ้น)   SPPT อัตรากำไรขั้นต้นพุ่ง20% รง.พร้อมผลิตเต็มพิกัด ตั้งเป้ารายได้ปีนี้ 600 ล้าน +          SPPT ตั้งเป้าปีนี้มีรายได้จากการดำเนินงานจริง 600 กว่าล้านบาท พร้อมคาดอัตรากำไรขั้นต้นพุ่งระดับ 20% เหตุควบคุมค่าใช้จ่ายได้ดีขึ้น และได้ออเดอร์ลูกค้าญี่ปุ่นเพิ่มขึ้น ฟุ้งตอนนี้ตุนออเดอร์ผลิตยาวถึงเดือนมีนาคมแล้ว  (ข่าวหุ้น)   EA ปลื้มหุ้นไอพีโอขายเกลี้ยง! จ่อคิวลงสนามเทรด30ม.ค.นี้ +          EA ขายหุ้นเกลี้ยง 560 ล้านหุ้น ฟินันเซีย ไซรัส ลั่นกระจายหุ้นถึงมือนักลงทุนอย่างทั่วถึง พร้อมลงสนามเข้าเทรดหุ้นในตลาด mai ภายในวันที่ 30 มกราคมนี้  (ข่าวหุ้น)   พรรณนภา  เขมะสุรัตน์   Tel 02 – 6481124 / Email: phannapa.k@ktbst.co.th   โดย บล.เคทีบี (ประเทศไทย) จำกัด ประจำวันที่ 24 ม.ค. 2556